Baywa-Treasurer sieht Potential im Green-Bond-Markt

Der Baywa ist ein Novum am europäischen Green-Bond-Markt gelungen. Als erstes Unternehmen in Europa hat der Handelskonzern, der auf die Segmente Agrar, Energie und Bau spezialisiert ist, eine grüne Anleihe in Benchmark-Größe ohne Rating platziert. Das Papier hat ein Volumen von 500 Millionen Euro, läuft fünf Jahre und wird mit 3,125 Prozent p.a. verzinst. Die Transaktion wurde von der BNP Paribas als Green Structuring Advisor, der DZ Bank, der ING Bank und der Unicredit Bank als Joint Lead Manager begleitet.

Die Emission sei „die logische Fortsetzung“ der Unternehmensstrategie, sagt Baywa-CEO Klaus Josef Lutz. Damit folge auch die Finanzierung dieser Ausrichtung, denn die Baywa kommt historisch aus dem Agrarhandel, der immer noch etwa zwei Drittel des Umsatzes ausmacht.

Deshalb sei auch die Emission des Green Bonds naheliegend gewesen, sagt Treasury-Chef Uwe Falk: „Das Segment Erneuerbare Energien wird für uns immer wichtiger. Wir wollen die Baywa dahin weiterentwickeln, dass wir jede Geschäftsidee um eine grüne Idee erweitern.“ Durch die grüne Anleihe habe die Baywa ihre Wahrnehmung als Player für Erneuerbare Energien am Kapitalmarkt schärfen und grüne Investoren an Bord holen können.

Welches Argument noch für die grüne Anleihe sprach, wie das Baywa-Treasury-Team bei der Emission vorgegangen ist und was dabei überraschend war, erfahren Sie nach dem Login im E-Magazin 15-2019.

Paulus[at]derTreasurer.de